Tunis International Bank : Baisse du PNB mais renforcement de la liquidité en 2024

La Tunis International Bank (TIB), filiale du groupe koweïtien Burgan Bank, a publié ses états financiers pour l'exercice clos au 31 décembre 2024. L'année a été marquée par un recul du Produit Net Bancaire, contrebalancé par une augmentation significative des liquidités et une stratégie de gestion prudente.

Un Produit Net Bancaire en baisse dans un contexte fiscal exigeant

Le Produit Net Bancaire (PNB) s'est établi à 26,91 millions de dollars en 2024, affichant un recul de 12% par rapport aux 30,60 millions enregistrés en 2023. Cette contraction s'explique principalement par l'absence de dividendes provenant de Gulf Bank Algeria (AGB) durant cet exercice, alors qu'ils avaient atteint 4,11 millions USD en 2023. Les commissions perçues ont également diminué de 19%, pesant sur la performance globale.

Cette baisse du PNB intervient dans un contexte d'alourdissement de la charge fiscale, la banque étant désormais soumise à un taux d'imposition de 40% pour l'ensemble de ses activités avec les résidents et non-résidents à partir de l'exercice 2024. Conséquence directe de ces facteurs, le résultat net s'établit à 10,52 millions de dollars, en diminution de 27% par rapport aux 14,44 millions enregistrés l'année précédente.

Une gestion rigoureuse des charges d'exploitation

Malgré la contraction du PNB, la TIB a démontré une excellente maîtrise de ses charges d'exploitation. Les charges générales d'exploitation ont été réduites de 28% pour atteindre 2,15 millions de dollars. Cette rationalisation des coûts a permis de limiter l'impact de la baisse des revenus sur le résultat d'exploitation, qui s'établit à 19,84 millions de dollars. Bien que ce chiffre soit en recul de 13,5% par rapport aux 22,94 millions enregistrés en 2023.

Renforcement significatif de la position de liquidité

L'un des points forts de cet exercice est l’augmentation des liquidités et équivalents de liquidités qui ont atteint 143,05 millions de dollars, en hausse de 19% par rapport à 2023. Cette progression résulte principalement de l'augmentation des avoirs auprès de la Banque Centrale de Tunisie, qui ont progressé de 35% pour atteindre 102,66 millions de dollars.

Le bilan global de la banque s'est établi à 597,59 millions de dollars à fin décembre 2024, contre 580,77 millions de dollars à fin 2023, enregistrant ainsi une progression de 2,9%.

Transformation du portefeuille client et gestion prudente des risques

La structure des dépôts clients a connu une transformation majeure. Si les dépôts à vue ont diminué de 9% (159,66 millions USD), les dépôts à terme ont connu une progression spectaculaire de 134% pour atteindre 76,62 millions USD. Cette évolution témoigne d'une stratégie délibérée de consolidation des ressources stables.

Parallèlement, la banque a considérablement réduit son exposition au risque crédit, avec une diminution de 31% des créances sur la clientèle, s'établissant désormais à 18,54 millions de dollars. Cette stratégie s'accompagne d'un renforcement du provisionnement des créances douteuses, en hausse de 37%, illustrant une approche prudente dans un environnement économique incertain.

Perspectives et défis pour 2025

La TIB aborde l'année 2025 avec une structure financière solide, caractérisée par des capitaux propres en hausse de 3,9% à 171,14 millions de dollars. Cette assise financière lui confère une marge de manœuvre confortable pour relever les défis à venir.

L'assemblée générale ordinaire, prévue le 24 avril 2025, devra se prononcer sur ces résultats et sur la distribution éventuelle de dividendes, qui s'étaient élevés à 4 millions de dollars pour l'exercice précédent.

Les prochains enjeux pour la TIB consisteront à diversifier ses sources de revenus, optimiser l'allocation de ses excédents de liquidité et développer de nouvelles offres de services, notamment dans le domaine numérique, afin de retrouver une dynamique de croissance plus soutenue dans un contexte fiscal contraint.